توماس Bolowski8217s الأنشطة الاستثمارية الناجحة سمح له بالتقاعد في سن 36. وهو مؤلف معروف عالميا والتاجر مع 30 عاما من الخبرة في سوق الأوراق المالية ويعتبر على نطاق واسع كخبير رائد في أنماط الرسم البياني. ويمكن الوصول إليه في دعم هذا الموقع النقر على الروابط (أدناه) يأخذك إلى الأمازون. إذا كنت تشتري أي شيء، فإنها تدفع للإحالة. بولكوسكيس المتوسط المتحرك لمدة 12 شهرا كتبه ونسخة حقوق الطبع والنشر 2005-2017 من قبل توماس N. بولكوسكي. كل الحقوق محفوظة. تنويه: أنت وحدك هي المسؤولة عن القرارات الاستثمارية الخاصة بك. اطلع على بريفاسيدليسمر لمزيد من المعلومات. تناقش هذه المقالة كيفية استخدام المتوسط المتحرك لمدة 12 شهرا للكشف عن الأسواق الثورية والمحمولة. المتوسط المتحرك لمدة 12 شهرا مقدمة في الرسم البياني أعلاه هو مؤشر خطي لأسعار إغلاق شهرية لمؤشر سامب 500 مع متوسط متحرك لمدة 12 شهرا لتلك الإغلاق (كما هو موضح بالأحمر). لاحظ أنه خلال بداية عام 2000 إلى 2002 سوق الدب، انخفض المؤشر دون المتوسط المتحرك في A. وكان هذا إشارة لبيع والانتقال إلى النقد. وفي سوق الدببة من 2007 إلى 2009، انخفض المؤشر أيضا أدنى المتوسط المتحرك (عند B). في كلتا الحالتين، ظل المؤشر دون المتوسط المتحرك حتى بدأ الانتعاش عند C و D. إذا كنت ستستخدم المتوسط المتحرك لمدة 10 أشهر بدلا من 12، فإن السعر سوف يخترق المتوسط في الدائرة الزرقاء وأيضا على طول سب التحرك في لمسة الأولى. وكان من شأن ذلك أن يؤدي إلى معاملة غير ضرورية (شراء ثم بيع، أو العكس)، لذلك يعمل المتوسط المتحرك البسيط لمدة 12 شهرا على نحو أفضل. المتوسط المتحرك البسيط الأطول قليلا سيعود إلى السوق في وقت لاحق قليلا في C و D من المتوسط المتحرك البسيط لمدة 10 أشهر. إذا كنت لاختبار هذا، تأكد من استخدام أسعار الإغلاق الشهرية وليس ارتفاع أو انخفاض خلال الشهر. يول تجد أن المتوسط المتحرك يقلل من التراجع والمخاطرة على الشراء والاستمرار. 12 شهرا متوسط قواعد التداول المتحرك فيما يلي قواعد التداول. شراء في السوق عندما يرتفع مؤشر سامب 500 فوق المتوسط المتحرك البسيط لمدة 12 شهرا لأسعار الإغلاق. البيع عندما ينخفض المؤشر دون المتوسط المتحرك. اختبار متوسط متحرك لمدة 12 شهرا طلبت من الدكتور توم هيلجيت تشغيل محاكاة على مؤشر سامب 500 من يناير 1950 إلى مارس 2018. ويبين الجدول التالي جزءا من نتائجه. هنا هو ما يقوله عن الاختبار. تم إجراء الاختبار من 131950 إلى 3312018 (20،515 يوما أو 56.17 سنة) على غسك. وقد أخذت الصفقات عندما أغلق المعبر فوق المتوسط الشهري المتوسط المتحرك البسيط في فتح اليوم بعد الإشارة. تم الخروج من المراكز عندما عبرت الإغلاق أدنى نفس المتوسط n المتوسط المتحرك البسيط في فتح اليوم بعد الإشارة. سمح لي لشراء الأسهم كسور. كانت قيمتي الافتتاحية 100. تراوحت فترات المتوسط المتحرك البسيط الشهري بين 6 و 14. كشفت التحسينات عن أفضل أداء ليكون سما 12 شهرا مع العائد السنوي المركب من 7.15. إذا كان أحد لشراء على 1291954 (تاريخ أول التجارة التي تم إنشاؤها من قبل النظام) وعقد حتى تاريخ الانتهاء من السيارة كان 7.36. يمكنك تنزيل نسخة من نتائج جدول البيانات عن طريق النقر على الرابط. كتبه ونسخة حقوق الطبع والنشر 2005-2017 من قبل توماس N. بولكوسكي. كل الحقوق محفوظة. تنويه: أنت وحدك هي المسؤولة عن القرارات الاستثمارية الخاصة بك. اطلع على بريفاسيدليسمر لمزيد من المعلومات. الرجل هو أفضل كمبيوتر يمكننا وضع على متن مركبة فضائية، والوحيد الذي يمكن أن تنتج بكميات كبيرة مع العمالة غير الماهرة. الوقت الحقيقي بعد ساعات ما قبل السوق أخبار فلاش اقتباس ملخص اقتباس الرسوم البيانية التفاعلية الإعداد الافتراضي يرجى ملاحظة أنه بمجرد إجراء اختيارك ، فإنه سيتم تطبيقه على جميع الزيارات المستقبلية لناسداك. إذا كنت مهتما في أي وقت بالعودة إلى الإعدادات الافتراضية، يرجى تحديد الإعداد الافتراضي أعلاه. إذا كان لديك أي أسئلة أو واجهت أي مشاكل في تغيير الإعدادات الافتراضية الخاصة بك، يرجى البريد الإلكتروني إسفيدباكناسداك. الرجاء تأكيد اختيارك: لقد اخترت تغيير الإعداد الافتراضي الخاص بك للبحث اقتباس. ستصبح الآن الصفحة المستهدفة الافتراضية ما لم تغير التهيئة مرة أخرى، أو تحذف ملفات تعريف الارتباط. هل أنت متأكد من رغبتك في تغيير إعداداتك لدينا تفضيل أن نسأل الرجاء تعطيل مانع الإعلانات (أو تحديث إعداداتك لضمان تمكين جافا سكريبت وملفات تعريف الارتباط)، حتى نتمكن من الاستمرار في تزويدك بأول أخبار السوق والبيانات التي قد تتوقعها من قبلنا. فابر 039s استراتيجية تداول دوران القطاع Faber039s استراتيجية دوران قطاع التداول قطاع إستراتيجيات التداول القائمة على التناوب تحظى بشعبية لأنها يمكن أن تحسن العائدات المعدلة حسب المخاطر وأتمتة عملية الاستثمار. يسعى استثمار الزخم، الذي هو في قلب استراتيجية دوران القطاع، إلى الاستثمار في القطاعات التي تظهر أقوى أداء على مدى فترة زمنية محددة. استثمار الزخم هو شكل آخر من أشكال القوة النسبية للاستثمار. سوف تشرح هذه المقالة الاستراتيجية وتظهر للمستثمرين كيفية تنفيذ هذه الاستراتيجية باستخدام الأدوات في ستوكشارتس. فابر و O039Shaunessey هناك العديد من الأوراق التي تدعم مفهوم الزخم الاستثمار والقوة النسبية الاستثمار. في كتابه، ما يعمل على وول ستريت. جيمس O039Shaunessey تفاصيل أفضل الاستراتيجيات أداء على مدى السنوات الخمسين الماضية. الآن في طبعته الرابعة، وجدت O039Shaunessey أن استراتيجيات القوة النسبية كانت باستمرار في الجزء العلوي من قائمة الأداء. ويكافأ المستثمرون لشراء أقوى الأسهم وتجنب الأضعف. قوي يميل إلى الحصول على أقوى، في حين أن الضعفاء تميل إلى الحصول على أضعف. هذا أمر منطقي لأن وول ستريت يحب الفائزين ويكرهون الخاسرين. كتب ميبان فابر، من كامبريا لإدارة الاستثمارات، ورقة بيضاء بعنوان "استراتيجيات القوة النسبية للاستثمار". غوغل اسمه واسم الورقة لمزيد من التفاصيل. وباستخدام بيانات مجموعة الصناعات القطاعية التي تعود إلى العشرينات من القرن الماضي، وجد فابر أن استراتيجية الزخم البسيطة تفوقت على شراء وشراء حوالي 70 من الوقت. وبعبارة أخرى، فإن شراء المجموعات الصناعية القطاعية التي حققت أكبر مكاسب تفوقت على شراء وشراء فترة اختبار تجاوزت 80 عاما. عملت هذه الاستراتيجية لمدة 1 شهر، 3 أشهر، 6 أشهر، 9 أشهر و 12 شهرا فترات الأداء. وعلاوة على ذلك، وجد فابر أيضا أن الأداء يمكن تحسينها عن طريق إضافة اتجاه بسيط متطلبات التالية قبل النظر في المواقف. تفاصيل الاستراتيجية الاستراتيجية المبينة الآن تستند إلى النتائج في الورقة البيضاء Faber039s. أولا، تستند الاستراتيجية إلى بيانات شهرية وتعاد موازنة المحفظة مرة واحدة في الشهر. يمكن أن يستخدم تشارتيستس آخر يوم من الشهر، في اليوم الأول من الشهر أو تاريخ محدد كل شهر. الاستراتيجية طويلة عندما يكون سامب 500 فوق المتوسط المتحرك البسيط لمدة 10 أشهر والخروج من السوق عندما سامب 500 هو أقل من 10 أشهر سما. وتضمن تقنية التوقيت الأساسية هذه أن المستثمرين خارج السوق خلال اتجاهات هبوطية ممتدة وفي السوق خلال اتجاهات صعودية ممتدة. ومن شأن هذه الاستراتيجية أن تتفادى سوق الدببة 2001-2002 والانخفاض الهائل في الأمعاء في عام 2008. وفي اختباره الخلفي، استخدم فابر مجموعات الصناعات القطاعية العشرة من مكتبة بيانات كرس الفرنسية. وتشمل هذه السلع الاستهلاكية غير المعمرة، والسلع المعمرة المستهلك، والتصنيع، والطاقة، والتكنولوجيا، والاتصالات، والمحلات التجارية، والصحة، والمرافق وغيرها. ويشمل آخر قطاع الصناعات التحويلية (أخرى) المناجم، والبناء، والنقل، والفنادق، والخدمات التجارية، والترفيه والمالية. بدلا من البحث عن صناديق الاستثمار المتداولة الفردية لمطابقة هذه المجموعات، فإن هذه الإستراتيجية ستستخدم ببساطة سبدرز القطاع التسعة. الخطوة التالية هي اختيار الفاصل الزمني للأداء. يمكن تشارتيستس اختيار أي شيء من شهر واحد إلى اثني عشر شهرا. قد يكون شهر واحد قصير قليلا ويسبب إعادة التوازن المفرط. اثنا عشر شهرا قد تكون طويلة بعض الشيء وتفوت الكثير من هذه الخطوة. وكحل توفيقي، فإن هذا المثال سيستخدم الشهر الثالث ويحدد الأداء مع معدل التغير في ثلاثة أشهر، وهو النسبة المئوية للربح على مدى ثلاثة أشهر. يجب على تشارتيست بعد ذلك أن يقرر مقدار رأس المال الذي يجب تخصيصه لكل قطاع وللاستراتيجية ككل. ويمكن للشارتيين شراء أكبر ثلاثة قطاعات وتخصيص مبالغ متساوية لكل ثلاثة (33). بدلا من ذلك، يمكن للمستثمرين تنفيذ استراتيجية مرجحة من خلال استثمار أكثر في القطاع العلوي وانخفاض المبالغ في القطاعات اللاحقة. شراء إشارة: عندما سامب 500 فوق المتوسط المتحرك البسيط لمدة 10 أشهر، وشراء القطاعات مع أكبر المكاسب على مدى ثلاثة أشهر الإطار الزمني. بيع إشارة: قم بإنهاء جميع المواقف عند تحرك سامب 500 تحت المتوسط المتحرك البسيط لمدة 10 أشهر على أساس إغلاق شهري. إعادة التوازن: مرة واحدة في الشهر، بيع القطاعات التي تندرج من الطبقة العليا (ثلاثة) وشراء القطاعات التي تتحرك في الطبقة العليا (ثلاثة). ملخص قطاع المخزونات يمكن استخدام ملخص القطاع في سوق الأوراق المالية لتنفيذ هذه الاستراتيجية على أساس شهري. يتم عرض سبدرس القطاع تسعة على صفحة واحدة مريحة مع خيار لفرز حسب نسبة التغيير. أولا، حدد الإطار الزمني للأداء المطلوب باستخدام القائمة المنسدلة أعلى الجدول مباشرة. يستخدم هذا المثال أداء لمدة ثلاثة أشهر. ثانيا، انقر على العنوان تشغ لتصنيف حسب نسبة التغيير. وسيضع ذلك أفضل القطاعات أداء في القمة. في خطر منحنى المناسب، ويبدو أن المتوسط المتحرك البسيط لمدة 12 شهرا يحمل اتجاها قويا أفضل من سما 10 شهرا. على الرسم البياني أدناه، تظهر الأسهم الزرقاء حيث كسر سامب 500 10 أشهر سما، ولكن عقد سما 12 شهرا. الفرق بين المتوسطين المتحركين صغير جدا، ومن المحتمل أن هذه الاختلافات حتى مع مرور الوقت. غير أن المتوسط المتحرك لمدة 12 شهرا يمثل متوسط سنة واحدة، وهو إطار زمني جذاب من وجهة نظر طويلة الأجل. ويتحمل السعر تحيزا صعوديا عند تجاوز هذا المتوسط المتحرك لسنة واحدة والانحياز الهبوطي أدناه. الاستنتاجات تستند استراتيجية التناوب القطاعية هذه إلى فرضية أن بعض القطاعات سوف تتفوق على أداء هذه القطاعات وأن الاستثمار فيها سيتجاوز أداء السوق بشكل عام. على الرغم من أن اختبار يعود إلى 80 سنة يؤكد هذا الافتراض، فإن الأداء السابق ليس ضمانا للأداء المستقبلي. وكما هو الحال مع أي استراتيجية، فإن الانضباط الذاتي والالتزام بالاستراتيجية أمران أساسيان. وستكون هناك شهور سيئة، وربما حتى سنوات سيئة. ومع ذلك، تشير الأدلة على المدى الطويل أن الأوقات الجيدة سوف تفوق الأوقات السيئة. ويمكن أيضا أن تستخدم هذه الاستراتيجية كأول قطع لاختيار الأسهم. ويمكن للمتداولين تركيز جهودهم على الأسهم في القطاعات الثلاثة الأولى وتجنب الأسهم في الأسفل الستة. ضع في اعتبارك أن هذه المقالة مصممة كنقطة انطلاق لتطوير استراتيجية التداول. استخدم هذه الأفكار لزيادة عملية التحليل وتفضيلات المخاطر والمكافآت. مزيد من الدراسة نقطة أمبير الرسم البياني توماس دورسي التحليل الفني للأسواق المالية جون J. MurphyS038P 500 المتوسطات المتحركة 8211 توقعات تقشعر لها الأبدان لأولئك مع رؤية عام 2018 سامب 500 المتوسطات المتحركة 8211 توقعات تقشعر لها الأبدان لأولئك مع رؤية عام 2018 من قبل 720 العالمية في 720 العالمية نحن تتبع عددا كبيرا من المؤشرات الأساسية والاقتصادية الكلية للمساعدة في التنبؤ بالأسواق. وبالإضافة إلى ذلك نحن أيضا رصد المؤشرات الفنية لكسب المزيد من الثقة عند اتخاذ توقعات السوق وتقييم احتمال النتائج. على الرغم من أننا لا نقضي الكثير من الوقت في الكتابة عن التحليل الفني، ونحن نرى أنه أداة هامة في تقييم السلوك الاستثماري البشري. عندما تتطابق المؤشرات الفنية مع المقاييس الأساسية، يوفر التعزيز مستوى أعلى من الثقة في التحليل. في هذه المقالة نسلط الضوء على مؤشر تقني بسيط الذي ثبت بريسنت على مدى السنوات ال 15 الماضية. وفي الوقت الراهن، يدعم هذا المؤشر الكثير الذي طرحناه فيما يتعلق بتقييمات رأس المال، وما يوجهونه من اتجاه مستقبلي للأسعار. المتوسطات المتحركة المتوسطات المتحركة هي متوسط السعر الذي يتداول فيه المؤشر أو الأمن على آخر عدد من الأيام أو الأسابيع أو الشهور أو حتى السنوات. على سبيل المثال، المتوسط المتحرك ل 20 يوم ل سامب 500 هو متوسط سعر الإغلاق خلال ال 20 يوما السابقة. يستخدم العديد من المستثمرين المتوسطات المتحركة للمساعدة في قياس حيث قد يواجه الأمن أو المؤشر الدعم أو المقاومة. وبسبب الانتشار الواسع للمتوسطات المتحركة، ليس من غير المألوف أن نرى الأسعار تنجذب نحو المتوسطات المتحركة. وهناك طريقة أخرى يستخدم فيها المستثمرون المتوسطات المتحركة وهي مقارنتها عبر أطر زمنية مختلفة. على سبيل المثال، يمكن للمستثمر مقارنة المتوسط المتحرك ل 20 يوم بالمتوسط المتحرك ل 50 يوم. ويقال إنه عندما يكون المتوسط المتحرك لأجل أقصر أعلى من المتوسط المتحرك الأطول أجلا، يكون للمخزون الأساسي أو المؤشر زخما إيجابيا والعكس بالعكس. لذلك، عندما تنتقل المتوسطات المتحركة على المدى القصير إلى الاتجاه الصعودي أو الجانب السلبي للمتوسطات المتحركة الأطول أجلا يمكن أن تشير إلى نقطة انعطاف حيث تغير الزخم الاتجاه. المؤشر الذي يلفت انتباهنا حاليا، وقد يكون جدير باهتمامكم، هو مقارنة بين المتوسطات المتحركة لمدة 10 أشهر و 20 شهرا على مؤشر سامب 500 الشهري. المتوسطات المتحركة الشهرية مماثلة لمثال 20 يوم المذكور أعلاه ولكن بدلا من أسعار الإغلاق اليومية، يتم استخدام أسعار الإقفال الشهرية. يظهر الرسم البياني أدناه السعر الشهري ل سامب 500 منذ عام 1999 باللون الأزرق. ويحيط بها المتوسطات المتحركة 10 و 20 شهرا باللون الأخضر والأحمر على التوالي. لاحظ أنه عندما ارتفع المتوسط المتحرك لمدة 10 أشهر فوق المتوسط المتحرك لمدة 20 شهرا، فقد أشار إلى المراحل المبكرة من الارتفاع المستدام في سامب 500. وعلى العكس من ذلك عندما ينخفض المتوسط المتحرك لمدة 10 أشهر إلى أقل من المتوسط المتحرك لمدة 20 شهرا قد أشار إلى انخفاض مستمر. رسمنا في الرسم البياني التالي دوائر حول 3 حالات أن المتوسط المتحرك لمدة 10 أشهر قد تجاوز المتوسط المتحرك لمدة 20 شهرا وتوقف الزخم الإيجابي. بدلا من ذلك تستخدم صناديق لإظهار عندما حدث العكس وتوقف الزخم السلبي. ويوضح الرسم البياني أدناه السنة الماضية لإظهار أنه في أواخر فبراير 2018 انخفض المتوسط المتحرك لمدة 10 أشهر إلى أقل من المتوسط المتحرك لمدة 20 شهرا مؤشرا محتملا على الزخم الإيجابي المتوقف. الإفصاح الهام. وتستند المتوسطات المتحركة المبينة أعلاه إلى قيمة المؤشر في أواخر فبراير 2018. ولن يكون عبور المتوسطين المتحركين رسميا حتى نهاية الشهر. وبحسب حساباتنا، فإن سعر الإغلاق لعام 1993 أو أقل على مؤشر سامب 500 في 29 فبراير سيؤدي إلى انخفاض المتوسط المتحرك لمدة 10 أشهر إلى أقل من المتوسط المتحرك لمدة 20 شهرا. بعض المستثمرين هم فنيون محضون ويستخدمون التحليل الفني فقط لتخصيص رأس المال. البعض الآخر يتجاهل أنه أقسم تماما قبالة كما الفودو. وبما أن أنماط الرسم البياني هي مجرد انعكاس لتدفقات رأس المال الناتجة عن صنع القرار البشري، فإننا نعتقد أن التحليل الفني يقدم رؤية مفيدة ويمكن أن يكون مفيدا في اكتساب المزيد من القناعة حول فكرة الاستثمار. إذا، بحلول نهاية فبراير، هناك بالفعل تقاطع المتوسطات المتحركة، سيكون لدينا مستوى أعلى من الثقة بأن مسيرة ثابتة تقريبا في الأسعار منذ عام 2009 قد عكس الاتجاه. إذا كان التاريخ يثبت النبوية، مشبك يصل. قد تكون أسعار الأسهم في لانخفاض حاد. 720 العالمية هي مستشار الاستثمار، متخصصة في البحوث الاقتصاد الكلي، والتقييمات، وتخصيص الأصول، وإدارة المخاطر. هدفنا هو توفير مديري الاستثمار المهنية مع المعلومات الفريدة وذات الصلة التي يمكن دمجها في عملية الاستثمار لتعزيز الأداء والتسويق. نحن نساعد عملائنا في التفريق أنفسهم من الحشد مع التركيز على القيمة والأداء وتقييم واضح، واضح من السوق العالمية وديناميات الاقتصادية. 720 البحوث العالمية متاحة لإعادة التوسيم والتخصيص للتوزيع على عملائك. لمزيد من المعلومات حول خدماتنا يرجى الاتصال بنا على 301.466.1204 أو البريد الإلكتروني info720global
No comments:
Post a Comment